| Traduit par | Mis à jour : novembre 25, 2024Les jours sont révolus où les médias traditionnels, les investisseurs et les régulateurs financiers prenaient le bitcoin pour une blague. Avec une capitalisation boursière de 1,176 billion d’euros en août 2024 (seules quelques actions sont évaluées à hauteur d’un billion d’euros), le bitcoin ne peut plus être ignoré. Sa nature volatile — avec des mouvements à deux chiffres en pourcentage en une journée — qui était autrefois un problème, est devenue une attraction majeure pour les investisseurs comme pour les médias, et les nombreuses histoires de personnes devenues soudainement millionnaires ou milliardaires grâce au bitcoin s’ajoutent au faste.
Parce qu’elle a été la première cryptomonnaie à faire son apparition sur le marché, le Bitcoin est devenu plus stable par rapport aux cryptomonnaies plus récentes comme le Dogecoin et Shiba Inu. Cependant, il reste suffisamment volatile pour attirer les day traders et les swing traders qui aiment les profits rapides.
Vous pouvez trouver une tonne d’informations sur le bitcoin et le marché des cryptomonnaies en ligne. Mais ce dont vous avez besoin, c’est un guide détaillé qui se concentre sur les aspects les plus importants du trading du bitcoin. C’est exactement ce que nous vous proposons ici. Dans ce guide, vous apprendrez ce qu’est le bitcoin et les différentes méthodes pour le négocier.
Qu’est-ce que le Bitcoin ?
Le Bitcoin est une cryptomonnaie — une monnaie numérique sécurisée cryptographiquement via un réseau blockchain décentralisé peer-to-peer. En fait, c’est la première cryptomonnaie a avoir été lancée. Elle peut être transférée d’un utilisateur à un autre sans intermédiaire, donc elle n’est sous l’autorité d’aucune banque centrale.
Les bitcoins sont conservés dans des portefeuilles numériques. Un portefeuille (wallet) se compose d’une adresse publique que le propriétaire peut utiliser pour recevoir des bitcoins, et d’une clé privée qui fait office de mot de passe pour accéder au portefeuille. Les gens peuvent s’envoyer des Bitcoins via leurs adresses publiques, et chaque transaction bitcoin est authentifiée sur le réseau blockchain par les mineurs de bitcoin. De plus, les mineurs sont récompensés avec de nouveaux bitcoins lorsqu’ils valident des transactions sur la blockchain.
Le bitcoin est échangé en tant que valeur mobilière et peut être échangé contre des monnaies fiduciaires ou d’autres cryptomonnaies sur des bourses de crypto. Parce qu’elle est une monnaie numérique décentralisée, sa valeur par rapport aux monnaies fiduciaires, telles que l’USD ou le JPY, dépend de l’offre et de la demande plutôt que des politiques des banques centrales.
Fait intéressant, certains commerçants en ligne acceptent maintenant le bitcoin comme moyen de paiement pour leurs biens et services. Cependant, en raison de la forte volatilité des cryptomonnaies, les gouvernements du monde entier hésitent encore à les reconnaître comme monnaie légale. Le bitcoin a également fait l’objet de critiques en raison de son utilisation dans des transactions illégales et de sa consommation élevée d’électricité.
L’histoire du Bitcoin en bref
C’est le 31 octobre 2008 que le livre blanc du Bitcoin est apparu en ligne, écrit par « Satoshi Nakamoto » — un pseudonyme utilisé par la personne ou le groupe de développeurs qui a inventé le Bitcoin. En janvier 2009, le code source du Bitcoin a été rendu public, permettant aux utilisateurs de faire fonctionner des nœuds, de miner et d’envoyer librement des bitcoins.
Le développeur de logiciels Hal Finney, qui a créé le premier système de preuve de travail réutilisable en 2004, est devenu la première personne à recevoir des bitcoins. Il a téléchargé le logiciel Bitcoin le jour de sa sortie et a reçu 10 bitcoins de Satoshi Nakamoto le 12 janvier 2009. Cependant, la première utilisation commerciale connue du bitcoin a eu lieu en 2010 lorsque Laszlo Hanyecz (un programmeur) a payé ₿10.000 pour deux pizzas de Papa John’s.
Début 2011, le bitcoin était échangé à 0,30 $ par coin, mais son prix a ensuite grimpé à 5,27 $ par coin. En juin de la même année, le bitcoin se négociait autour de 31,50 $. Cependant, il a chuté à 4,77 $ au cours des mois suivants.
La Fondation Bitcoin a été créée en 2012 pour promouvoir l’amélioration du bitcoin et son adoption. Le bitcoin a connu des périodes de volatilité extrême après son lancement. Certaines coïncidaient avec des mesures de répressions et des critiques de la part de gouvernements, tandis que d’autres étaient provoquées par des commentaires de personnalités influentes des médias sociaux.
En 2017, le nombre de portefeuilles de cryptomonnaie en usage dépassait les 5,8 millions, et la plupart étaient des portefeuilles bitcoin. L’événement clé de cette année-là, a été l’introduction de SegWit (Segregated Witness) en août, une mise à jour logicielle destinée à soutenir et améliorer la capacité d’évolution du Lightning Network. Tout le monde n’était pas satisfait de cette mise à jour, en particulier les partisans des grands blocs. Cela a conduit au hard fork (changement du protocole) du logiciel qui a donné naissance au Bitcoin Cash et au Bitcoin Gold.
Le bitcoin a atteint un sommet historique de 19 783,06 $ en décembre 2017, mais avec l’interdiction de son utilisation en Chine, le prix a fortement décliné en 2018 et 2019.
L’année 2020 a été une grande année pour le bitcoin alors que le confinement lié au Covid-19 a poussé de nombreux investisseurs institutionnels à se tourner vers les cryptomonnaies. MicroStrategy a acheté environ 250 millions $ de bitcoins en tant qu’actif de réserve de trésorerie et de couverture contre l’inflation, tandis que la Massachusetts Mutual Life Insurance Company a annoncé qu’elle investirait environ 100 millions $. De plus, Square Inc. a investi 1 % de ses actifs totaux (50 millions $) en bitcoins, tandis que PayPal a ajouté le bitcoin à ses services pour les utilisateurs américains.
Tout cela a conduit à une forte hausse du bitcoin à la fin de 2020. Fin novembre de la même année, le bitcoin avait dépassé son sommet de décembre 2017. En janvier 2021, un tweet d’Elon Musk a fait grimper les prix du bitcoin à plus de 37 000 $. Lorsque Tesla a annoncé le 8 février 2021 qu’elle avait acheté pour 1,5 milliard $ de bitcoins et prévoyait de commencer à l’accepter comme moyen de paiement pour ses véhicules, le prix de la cryptomonnaie a grimpé en flèche, atteignant le record de l’époque de plus de 64 000 $. Cependant, le 12 mai 2021, Tesla est revenue sur sa décision, car elle craignait que le minage de bitcoins ne contribue aux émissions de carbone et au changement climatique. Cela a déclenché une forte baisse du cours du bitcoin.
En juin 2021, l’Assemblée législative du Salvador a voté pour faire du bitcoin une monnaie légale, et la loi a été promulguée le 7 septembre. Un autre événement clé en juin a été l’approbation de la mise à jour du logiciel de réseau Taproot, qui a été installée en novembre.
En octobre 2021, la SEC (Securities and Exchange Commission) américaine a approuvé le ProShares Bitcoin Strategy ETF, un fonds négocié en bourse (ETF) de contrats à terme réglés en espèces, comme le premier ETF Bitcoin aux États-Unis. L’ETF a gagné 5 % lors de son premier jour de trading le 19 octobre 2021. En mai 2022, la blockchain rivale Terra et sa monnaie native LUNA ont subi un effondrement soudain, provoquant la panique sur le marché. En conséquence, le cours du bitcoin a chuté de 60 % par rapport à son sommet de novembre 2021, tombant à 26 000 $.
Résistant comme jamais, le bitcoin a réussi à se redresser au cours des années suivantes. La première crypto-monnaie au monde a récemment franchi une nouvelle étape lorsque la SEC a autorisé les premiers fonds négociés en bourse en BTC au début du mois de janvier 2024. Deux mois plus tard, le bitcoin a atteint son prix le plus élevé à ce jour, dépassant les 73 000 dollars en mars 2024.
Utilisations du bitcoin
Le bitcoin est une monnaie virtuelle qui n’est contrôlée par aucune autorité centrale. Ce seul fait rend le bitcoin très utile, comme vous allez bientôt le découvrir.
Alors qu’il existe de nombreuses utilisations du bitcoin, les plus populaires sont les suivantes :
Un moyen d’échange – Les gens utilisent le bitcoin pour acheter des biens et services auprès de commerçants en ligne qui l’acceptent comme moyen de paiement. Le nombre de ces commerçants augmente chaque jour. En fait, la plupart des utilisateurs le considèrent comme une monnaie qui peut être utilisée pour payer n’importe quel produit, y compris les arts physiques et virtuels. Cependant, si l’utilisation du bitcoin comme moyen d’échange gagne en popularité, seul le Salvador l’a adopté comme monnaie légale.
Une valeur mobilière négociable – Pour la plupart des gens, et notamment les régulateurs financiers comme la SEC américaine, le bitcoin est considéré comme une valeur mobilière négociable. Cela signifie que les gens peuvent l’acheter et le vendre à des fins spéculatives. Comme toutes les valeurs mobilières négociables, le cours du bitcoin monte et descend, et offre des opportunités de spéculation. Comme on pouvait s’y attendre, l’intérêt pour le trading de bitcoin augmente parmi les divers traders et investisseurs en valeurs mobilières.
Une réserve de richesse – De nombreux investisseurs voient le bitcoin comme une réserve de richesse et une alternative valable à l’or. En conséquence, ils l’utilisent comme couverture contre l’inflation. Certains l’utilisent pour cacher leurs actifs à leurs conjoints ou au gouvernement. Le bitcoin facilite également le transfert d’actifs à travers les frontières.
La taille du marché du bitcoin
Selon CoinGecko, le marché des cryptomonnaies est évalué à 2,21 billions $ au moment de la publication de cet article et le bitcoin représente à lui seul près de la moitié de cet impressionnant montant. La taille du marché a augmenté de 101,5 % par rapport à l’année précédente, car l’intérêt des investisseurs pour les cryptomonnaies ne cesse de croître. De plus, il y a un intérêt croissant pour les tokens, les tokens non fongibles (NFT), la finance décentralisée (DeFi) et les jeux.
Les prix du bitcoin ont atteint un sommet historique à la mi-mars 2024 lorsqu’ils ont dépassé 73 000 $. Actuellement échangé autour de 59 365 $ et avec environ 19,74 millions de bitcoins en circulation, la capitalisation boursière du Bitcoin est d’environ 1,176 billion $ à la mi-août 2024 — ce qui est plus que la valeur marchande de nombreux géants technologiques américains comme Meta (anciennement connu sous le nom de Facebook) et Tesla.
Données historiques de la capitalisation boursière du Bitcoin. Source : YCharts.com
La domination du marché par le bitcoin flotte autour de 49,27 % au moment de la rédaction de ce guide, selon les données tirées de Statista.
Comment participer au marché du bitcoin ?
Fondamentalement, il existe deux principales façons d’accéder au marché du bitcoin :
- Investir dans le bitcoin
- Négocier le bitcoin ou l’un de ses produits dérivés
Qu’est-ce que l’investissement en bitcoin ?
L’investissement en bitcoin, également connu sous le nom de HODL (Hold On for Dear Life), consiste à acheter des bitcoins et à les conserver pendant une longue période pour bénéficier d’une augmentation potentielle massive du prix à long terme. Cela diffère du trading de bitcoin, où l’objectif est de tirer profit des mouvements de prix à court terme.
Tout comme investir dans n’importe quel autre actif, investir dans le bitcoin nécessite de la patience et la capacité à ignorer les mouvements de prix à court terme. Un investisseur achète dans l’espoir que le prix augmentera avec le temps, mais naturellement, le prix peut baisser pendant un certain temps avant de monter. La volatilité du bitcoin peut être énorme — il n’est pas rare que le prix chute de 50 % ou plus. Cela s’est notamment produit en mai 2022, lorsque le bitcoin a perdu plus de 60 % de sa valeur par rapport à novembre 2021.
Sachant que le prix du bitcoin a tendance à augmenter avec le temps, malgré les nombreux hauts et bas, les investisseurs en bitcoin cherchent à accumuler des profits en achetant et en conservant l’actif pendant une longue période sans se soucier de ce qui se passe à court terme. Ils pensent que les institutions financières traditionnelles finiront par adopter le bitcoin et qu’il deviendra une monnaie légale.
Les investisseurs expérimentés en bitcoin utilisent de nombreuses techniques pour réduire les effets de la volatilité sur leurs avoirs. Certains pratiquent ce qu’on appelle l’investissement programmé (dollar-cost averaging ou DCA) — ils investissent un certain montant chaque semaine ou mois, que le prix augmente ou baisse. Leur véritable prix d’entrée devient la moyenne des différents prix auxquels ils ont acheté. Une autre approche consiste à n’acheter que lors des baisses. Ceux qui suivent cette approche augmentent leurs avoirs chaque fois que le prix du bitcoin baisse d’un certain pourcentage — disons 30 % ou 50 %. Beaucoup ont gagné de l’argent en suivant ces techniques.
Malheureusement, certains investisseurs naïfs considèrent l’investissement dans le bitcoin comme un moyen de s’enrichir rapidement. Mais à moins d’être exceptionnellement chanceux, gagner de l’argent en investissant dans le bitcoin est une affaire de longue haleine. C’est comme pour les actions ou d’autres actifs ; rien n’est garanti, c’est pourquoi il est conseillé d’investir des fonds disponibles (l’argent qui n’est pas destiné à l’entretien personnel ou au paiement des factures).
Avantages et inconvénients de l’investissement en bitcoin
Il y a de nombreux avantages à participer au marché du bitcoin. Lorsqu’il est bien planifié et effectué avec la plus grande prudence, il peut être très gratifiant. Comparé au trading à court terme, le HODL offre les avantages suivants :
Principaux avantages
- C’est un moyen facile de constituer sa richesse au fil du temps
- Peu ou pas de compétences en trading requises — vous n'avez pas besoin de savoir comment être en phase avec le marché (si cela est même possible)
- Cela nécessite moins de temps devant l’écran — vous n'avez pas besoin de continuer à analyser les graphiques des cours
- Vous ne vous souciez pas des fluctuations de prix à court terme : moins d'engagement émotionnel
- Cela peut être plus rentable à long terme.
- Vous avez suffisamment de temps pour vous concentrer sur votre travail ou votre entreprise
- Cela entraîne moins de frais de trading et de commissions
- Moins ou pas d'impôts sur les gains en capital
Principaux inconvénients
- Il n'est pas adapté aux impatients et aux personnes qui ont une faible tolérance au risque
- Le bitcoin pourrait éventuellement devenir sans valeur, auquel cas vous perdrez votre capital de trading.
Qu’est-ce que le trading de bitcoins ?
Alors que l’investissement peut convenir à certaines personnes, il peut ne pas être approprié pour ceux qui ont un goût prononcé pour les profits rapides et qui aiment l’excitation et l’adrénaline des mouvements de prix à court terme. Pour ces personnes, le trading à court terme est le seul moyen de sentir le pouls du marché.
Le trading de bitcoin fait référence au processus d’achat et de vente fréquents de bitcoin pour tirer profit des mouvements de prix à court terme. En général, le trading est une activité rapide, mais avec le genre de volatilité du bitcoin, cela semble encore plus rapide et plus excitant. Le prix peut bouger de pourcentages à deux chiffres en une journée, et le marché ne dort jamais. Le bitcoin se négocie 24H/24 et 7J/7 sur les bourses de cryptomonnaies à travers le monde. Ainsi, pour les traders à ultra-court terme (les scalpers et les day traders), il n’y a jamais d’ennui.
L’objectif de chaque trader de bitcoin est d’acheter lorsque le prix est bas et de vendre lorsque le prix est élevé. Pour illustrer ceci, lorsque les traders achètent du bitcoin à un prix inférieur, cela signifie qu’ils paient un montant faible de devise fiduciaire (dollars, euros ou livres) pour un certain montant de bitcoin. Ensuite, lorsqu’ils vendent à un prix élevé, ils recevront plus de monnaie fiduciaire. Par exemple, supposons qu’un trader achète 10 bitcoins à 52 000 $ par coin, donc il paie un total de 520 000 $ pour la transaction. Plus tard dans la journée ou le lendemain, le prix monte à 55 000 $ par coin. Si le trader vend tous ses bitcoins à ce prix, il obtiendra 550 000 $, réalisant ainsi un bénéfice net de 30 000 $ (550 000 $ – 520 000 $ = 30 000 $).
Comme pour tout titre négociable, les mouvements de prix du bitcoin peuvent être erratiques (des hauts et bas aléatoires) et difficiles à prévoir. Bien que beaucoup pensent que le bitcoin est plus facile à négocier que d’autres titres, les traders constateront qu’il est difficile de se synchroniser avec le marché – investir (HODL) semble préférable, car il est presque impossible de voir un trader qui a fait mieux qu’un « HODLer » au cours des 12 années d’existence du bitcoin.
Malgré la nature erratique des cours, une chose est claire : le bitcoin est très sensible aux nouvelles et aux sentiments des médias sociaux. Pour avoir une chance d’être en phase avec le marché, un trader doit suivre l’actualité, les événements du marché et les tendances sur les médias sociaux.
La plupart des bourses de cryptomonnaies permettent aux traders de négocier le bitcoin au comptant, ou via des produits dérivés, comme les contrats à terme et les options sur le bitcoin. Les personnes qui négocient sur le marché au comptant ne peuvent pas utiliser d’effet de levier, contrairement à celles qui négocient des produits dérivés. Le trading avec effet de levier consiste à ouvrir des positions plus importantes en bitcoin avec un investissement initial plus petit. En raison de la volatilité du bitcoin, les traders qui utilisent l’effet de levier courent plus de risques que les investisseurs.
Principaux avantages
- Possibilité de réaliser des profits rapidement
- Possibilité de négocier des contrats à terme et des options sur le bitcoin avec effet de levier pour augmenter les profits. Gardez à l’esprit que l’effet de levier peut également amplifier les pertes.
- Ne nécessite pas un grand capital de départ
- Possibilité de vendre à découvert (contrats à terme et options sur le bitcoin)
- Vous pouvez trader quand vous le souhaitez — le marché ne ferme pas
Principaux inconvénients
- Être en phase avec le marché est une tâche presque impossible
- La volatilité peut vous faire perdre plus d’argent, surtout si vous négociez avec effet de levier
- Les gains sont imposés comme des gains en capital à court terme
Investir ou faire du trading de bitcoin : quelle est la meilleure option ?
Investir ou faire du trading a toujours été un sujet de débat, et c’est pareil pour le bitcoin. Certains préfèrent investir, et d’autres préfèrent faire du trading. Cela dépend de la personnalité de l’individu et de ce qu’il recherche. Chaque option a ses mérites et ses défauts.
Voici quelques différences entre le trading et l’investissement :
| Trading | Investissement |
|---|---|
| Approche à court à moyen terme | Approche à long terme |
| Affecté par la volatilité des prix | Non affecté par la volatilité des prix |
| Nécessite moins de patience | Nécessite beaucoup de patience |
| Déclaration fiscale fréquente en raison de la haute fréquence de trading | Déclaration fiscale moins fréquente, car l’actif est détenu sur une longue période |
| Nécessite moins de capital | Nécessite un capital important |
| Des connaissances techniques sont nécessaires | Des connaissances techniques ne sont pas obligatoires |
Les différents types de marchés du bitcoin
Que vous soyez trader ou investisseur, vous devez déterminer quel type de marché vous souhaitez intégrer. Il existe différents marchés de Bitcoin, mais le plus populaire est le marché au comptant, suivi par le marché des contrats à terme, ou futures (qui comprend les futures perpétuels et trimestriels), et enfin, le marché des options.
Marché au comptant de bitcoin
En termes simples, le marché au comptant de bitcoin est négocié sur le moment — vous effectuez des transactions en temps réel avec d’autres utilisateurs. Lorsque vous négociez sur le marché au comptant, vous recevez immédiatement dans votre portefeuille ce que vous avez acheté. Le marché au comptant vous offre la valeur exacte du bitcoin pour laquelle vous payez — il n’y a pas d’effet de levier ou de prix d’exercice.
Graphique du marché au comptant du bitcoin. Source : Binance
Le marché au comptant du bitcoin est très liquide, de sorte que l’échange correspond à vos ordres immédiatement, et l’échange est réglé sur-le-champ. Il s’agit de la forme la plus basique de trading de bitcoin qui implique l’achat direct de coins au cours actuel du marché. Les bourses (ou plateforme de trading) de crypto agissent comme médiateurs entre les participants du marché, et font correspondre leurs ordres d’achat à ceux de vente. Acheter des cryptomonnaies comme le bitcoin avec des devises fiduciaire est également possible.
Vous achetez des bitcoins à leur prix actuel pour potentiellement réaliser un profit lorsque leur valeur augmente. Si l’actif augmente, vos avoirs gagnent le même montant que l’actif, et si l’actif diminue, vos avoirs diminuent du même montant que l’actif a perdu. Dans le cadre d’une transaction au comptant traditionnelle sans effet de levier, vous ne réalisez jamais de perte à moins de vendre, et vos avoirs ne sont jamais effacés à moins que le bitcoin ne perde toute sa valeur et ne devienne complètement inutile.
Pour illustrer cela, prenons l’exemple suivant. Supposons que vous passiez un ordre d’achat limité pour 5 bitcoins à 50 000 dollars par pièce. Si le marché tombe à ce prix, votre ordre sera exécuté et vous recevrez et détiendrez 5 bitcoins dans votre portefeuille au comptant.
La valeur de votre actif augmente ou diminue proportionnellement au cours du bitcoin. Si ce dernier augmente de 20 % pour atteindre 60 000 $, la valeur de votre avoir augmente également de 20 %. En revanche, si le cours du bitcoin baisse de 10 % pour atteindre 45 000 dollars, la valeur de votre avoir diminue également de 10 %, mais vous ne subirez pas de perte de 10 % si vous ne vendez pas toutes vos pièces à ce moment-là. Si vous conservez vos bitcoins, le cours peut se retourner et compenser toutes les pertes, ce qui vous permettra de réaliser des bénéfices. En outre, votre compte ne fera jamais l’objet d’un appel de marge ou d’une liquidation – vos avoirs ne peuvent être anéantis que si le cours du bitcoin chute de 100 % (ou si votre compte est piraté).
Faire du trading au comptant du bitcoin implique généralement l’utilisation de vos propres actifs, bien que le trading sur marge avec effet de levier soit également possible dans certains cas. Néanmoins, nous devons vous avertir que les ratios d’effet de levier pour le marché au comptant sont généralement plus faibles et que vous pouvez encourir des commissions plus élevées.
Il convient de noter que le marché au comptant est utilisé à la fois par les traders et les investisseurs. Si les traders ouvrent et ferment fréquemment de nombreuses transactions pour réaliser des profits rapides, les investisseurs quant à eux, se contentent d’accumuler des positions de temps à autre. Le trading peut être rentable, mais la fréquence des transactions s’accompagne de coûts de trading plus élevés.
Caractéristiques clés du marché au comptant (spot)
- Les transactions sont réglées au prix actuel, également connu sous le nom de taux au comptant ou prix au comptant.
- Les actifs sont livrés immédiatement et non différés jusqu’à une date future.
- Les fonds sont transférés instantanément.
- Les traders au comptant utilisent généralement leurs propres actifs plutôt que d’emprunter des fonds supplémentaires avec un effet de levier, bien que le trading sur marge soit parfois une option.
Stratégies pour négocier sur le marché au comptant
Il existe différentes stratégies pour négocier sur le marché au comptant, mais aucune n’est la panacée. Les marchés de la cryptographie sont pleins d’incertitudes, et les cours ont tendance à être erratiques la plupart du temps.
Néanmoins, vous trouverez ci-dessous les deux approches les plus courantes qui sont applicables au trading de bitcoin sur le marché au comptant.
Achat à la baisse
Cela consiste à acheter l’actif lorsque le prix se replie fortement. Cette stratégie permet d’entrer sur le marché à un prix équitable plutôt que d’acheter sur un marché déjà en hausse. Lorsqu’elle est correctement exécutée, cette stratégie peut s’avérer rentable.
Graphique journalier de Bitcoin. Source : Binance
Les traders et les investisseurs utilisent cette méthode. Mais les traders utilisent souvent de nombreux indicateurs pour déterminer où et quand le repli s’inversera afin d’obtenir un meilleur prix d’entrée.
Alors comment acheter à la baisse ?
Les traders amateurs font souvent l’erreur d’acheter dès qu’il y a une baisse de prix. Bien qu’il n’y ait pas de règle définie pour déterminer quand acheter à la baisse, voici quelques conseils utiles :
Tout d’abord, déterminez s’il s’agit simplement d’une pause temporaire du marché ou d’une inversion de tendance. Le marché suit parfois un modèle — un repli normal dépasse rarement le repli précédent, tandis qu’une inversion de tendance est souvent associée à un creux plus bas et un pic également plus bas.
Vous pouvez utiliser des indicateurs pour soutenir votre analyse de marché afin d’éviter d’acheter dans un marché baissier. Des indicateurs comme l’indice de force relative (RSI) peuvent être utilisés pour repérer des conditions extrêmes (niveaux de survente et de surachat) sur le marché.
Graphique journalier de Bitcoin. Source : Binance
Graphique journalier de bitcoin. Source : Binance
Les graphiques ci-dessus sont des graphiques journaliers de bitcoin avec l’indicateur d’indice de force relative (RSI). Les ellipses sur le prix et les indicateurs montrent quand le cours du bitcoin a baissé et que les chiffres de l’indicateur étaient extrêmes. Certains traders achètent à la baisse lorsque le RSI est inférieur à 30 (survente). Toutefois, étant donné que les indicateurs reposent sur des données antérieures, il convient d’être prudent dans leur utilisation.
Le graphique ci-dessous montre le stochastique. Vous remarquerez que les baisses se sont inversées après que le stochastique est entré dans la zone de survente. Le creux actuel pourrait s’inverser lorsque le stochastique se trouvera à nouveau dans la zone de survente.
TradingView : Graphique journalier montrant le stochastique
Deuxièmement, vous pouvez appliquer des lignes de tendance ou des moyennes mobiles pour avoir une idée de la tendance avant d’utiliser les indicateurs de dynamique ou les oscillateurs pour suivre les baisses. Voir le graphique ci-dessous.
Pour un repli à plusieurs jambes, vous pouvez utiliser une ligne de tendance contre-tendance pour jauger quand le prix s’est finalement inversé pour reprendre la tendance haussière. Dans ce cas, le prix casserait la ligne de tendance contre-tendance, comme dans le graphique ci-dessous (flèche noire).
Graphique journalier de Bitcoin. Source : TradingView
Troisièmement, faites attention au début d’une nouvelle tendance. Après une baisse prolongée, il peut être judicieux d’utiliser un croisement de moyennes mobiles pour déterminer l’apparition d’une nouvelle tendance haussière. Dans ce cas, vous cherchez une croix d’or — lorsque la moyenne mobile à courte période croise et passe au-dessus de la moyenne mobile à plus longue période. Voir le graphique ci-dessous : la moyenne mobile (ligne noire) de période 20 a croisé au-dessus de la moyenne mobile (ligne bleue) de période 50. Remarquez que les deux fois que cela s’est produit (flèches noires), la tendance haussière a repris.
Vendre à la hausse
Jusqu’à présent, nous avons discuté de l’achat de la baisse, mais que se passe-t-il après l’achat ? Si vous êtes un trader à court terme, vous devez prendre des profits, ou vendre le « pump » comme on dit dans le jargon. Tout comme l’achat de la baisse, il existe également des paramètres ou des conditions qu’un trader peut utiliser pour prendre des profits à un prix au comptant idéal. Avec l’aide d’indicateurs, un trader peut identifier une pause ou une inversion potentielle sur le marché et clôturer sa transaction.
Quels indicateurs pouvez-vous utiliser ?
Il existe une poignée d’indicateurs que les traders utilisent pour identifier un sommet possible du cours – ils ne sont cependant pas parfaits. Les indicateurs populaires pour cela incluent les moyennes mobiles, l’indice de force relative (RSI), et les bandes de Bollinger. D’autres stratégies non basées sur les indicateurs peuvent être employées, telles que les motifs de chandeliers, les motifs graphiques, la structure du marché et les lignes de tendance.
Notez que l’utilisation d’un seul indicateur pourrait ne pas suffire – combiner des indicateurs (au nombre de deux ou trois) peut être une meilleure option. Assurez-vous d’utiliser des indicateurs qui se complètent.
Vous pouvez utiliser les moyennes mobiles et les indicateurs d’indice de force relative. Le graphique ci-dessous montre les sommets du marché et les points potentiels pour prendre des profits.
Graphique journalier de Bitcoin. Source : TradungView
Le graphique ci-dessus montre une croix de la mort de moyenne mobile, où la moyenne mobile à plus courte période (20) a croisé et est passée en-dessous de la moyenne mobile à plus longue période (50), ce qui signifie un renversement potentiel des prix et un possible sommet du marché. Sous le graphique des prix, l’indice stochastique-RSI indique un marché suracheté (supérieur à 80). Compte tenu de ces signaux, il peut être judicieux de vendre et de prendre des bénéfices si vous êtes un trader à court terme.
L’autre stratégie que vous pouvez utiliser pour déterminer le sommet potentiel du marché est l’apparition de motifs de chandeliers, comme l’englobante baissière — une grande chandelle baissière qui englobe la chandelle haussière de la veille. Voir le graphique ci-dessous.
Graphique journalier de Bitcoin. Source : TradingView
Remarquez que la croix de la mort de moyenne mobile n’était pas encore survenue lorsque le motif de chandelle englobante est apparu. Cependant, la combinaison du motif de chandelle englobante baissière (flèche noire) et du signal de surachat (ellipse) sur l’indicateur stochastique-RSI suffit à supposer un sommet de marché potentiel et à prendre des profits.
Enfin, les bandes de Bollinger peuvent être très utiles pour déterminer un sommet de marché potentiel. Elles consistent en deux bandes (supérieure et inférieure, chacune à 2 écarts-types de la moyenne) et une ligne médiane qui est une moyenne mobile de 20 périodes qui indique la ligne moyenne. Les deux bandes s’étendent et se contractent en relation avec la volatilité du marché. Lorsque le prix touche à plusieurs reprises la bande supérieure, il est probable que le prix soit sur le point de revenir en arrière. Voir le graphique ci-dessous.
Graphique journalier de Bitcoin. Source : Binance
Comme vous pouvez le voir, les indicateurs peuvent être très utiles lors du trading du marché au comptant de bitcoin. Cela dit, examinons les avantages et les inconvénients du trading sur le marché au comptant.
| Avantages du marché au comptant | Inconvénients du marché au comptant |
|---|---|
| Il y a une transparence des prix ; vos avoirs augmentent ce que l’actif gagne et diminuent proportionnellement à l’actif. | Il est de votre responsabilité de garder vos actifs dans un portefeuille sécurisé pour prévenir le risque de vol et de piratage. |
| C’est facile à négocier. | Vous ne pouvez que prendre une position longue et vous ne réalisez donc des bénéfices que lorsque le prix de l’actif s’apprécie. |
| La peur de la liquidation est éliminée. | Vous ne pouvez pas bénéficier d’un marché baissier ou utiliser un effet de levier excessif pour améliorer les profits. |
| Vous n’avez pas à vous soucier des appels de marge. | Le profit potentiel dans le trading au comptant est inférieur à celui des contrats à terme ou du trading sur marge. |
| Il est moins risqué par rapport au marché des contrats à terme. | Il nécessite un capital substantiel pour pouvoir réaliser des profits tangibles. |
Si vous voulez améliorer votre potentiel de profit et que vous pouvez gérer des risques importants, vous pouvez envisager les contrats à terme de bitcoin, que nous détaillons dans la section suivante.
Marché des contrats à terme de bitcoin
Le marché des contrats à terme (futures) permet à un trader de parier ou de spéculer sur le prix futur d’un actif sans posséder l’actif sous-jacent. Les contrats à terme de bitcoin sont des contrats qui permettent aux traders de négocier des bitcoins sans les posséder. Les contrats suivent le prix futur du bitcoin. Pour qu’un contrat à terme soit valide, deux ou plusieurs parties doivent participer — l’une du côté long du marché et l’autre du côté court du marché.
Par exemple, Jim passe un ordre pour acheter 5 contrats à terme de bitcoin à 50 000 $ par contrat (il prend une position longue). De l’autre côté du marché, Ted passe un ordre pour vendre 5 contrats de Bitcoin à 50 000 $ par contrat (il prend une position longue). Le marché fera correspondre automatiquement ces deux ordres, et une transaction se produit. Si le prix du bitcoin monte à 52 000 $ par contrat, Jim fera un profit de 10 000 $ ([52 000 $ – 50 000 $] x 5 contrats). Ted, quant à lui, perdra 10 000 $ parce que le prix du bitcoin n’a pas évolué comme il l’avait prévu.
Le bon côté du marché des contrats à terme, c’est qu’un trader n’a pas besoin d’avoir la valeur nominale du contrat pour initier une transaction ; il peut n’en posséder qu’une fraction (la marge initiale), et la bourse leur prêtera le reste. Donc, le trader utilise ce qu’ils appellent l’effet de levier. Avec l’effet de levier, le trader peut ouvrir une position beaucoup plus grande que ce que son capital de trading peut couvrir ; la bourse leur prête de l’argent pour compléter leur capital de trading et ouvrir une position plus grande. Cela n’existe pas sur le marché au comptant où le trader doit fournir la valeur nominale de l’actif sous-jacent ou acheter le montant que son capital de trading peut couvrir.
L’effet de levier est une épée à double tranchant ; d’un côté, il peut augmenter considérablement vos profits si les conditions du marché sont en votre faveur, mais il peut également amplifier vos pertes si le marché va à l’encontre de votre position.
Différents ratios de levier sont disponibles sur les plateformes de trading de cryptomonnaies. Chaque ratio de levier a une exigence de marge initiale (le montant que vous devez avoir sur votre compte pour pouvoir utiliser ce levier), qui est souvent inversement proportionnelle au levier. Par exemple, vous verrez probablement des chiffres comme 5X, 10X, 20X… 100X. Le tableau ci-dessous montre ce qu’ils signifient en termes d’exigence de marge initiale.
| Effet de levier | Exigence de marge initiale |
|---|---|
| 5X | Vous devez déposer 20 % de la valeur nominale du contrat à terme. |
| 10X | Vous devez déposer 10 % de la valeur nominale du contrat à terme. |
| 20X | Vous devez déposer 5 % de la valeur nominale du contrat à terme. |
| 50X | Vous devez déposer 2 % de la valeur nominale du contrat à terme. |
| 100X | Vous devez déposer 1 % de la valeur nominale du contrat à terme. |
Types de contrats à terme
Sur Binance, de loin la plus grande plateforme d’échange de cryptomonnaies, il existe deux types de contrats à terme sur le bitcoin : les contrats à terme perpétuels et les contrats à terme trimestriels.
Contrats à terme perpétuels
Ce sont des contrats à terme qui n’ont pas de date d’expiration. Les traders qui ont des positions ouvertes paient des frais de financement quotidiens pour prolonger leurs contrats à terme d’un jour à l’autre. Ces contrats suivent de près le marché physique, mais il existe une légère différence de prix entre les deux marchés.
Graphique du contrat à terme perpétuel BTC. Source : Binance
Contrats à terme trimestriels
Ce sont des contrats à terme qui expirent après 3 mois. Sur Binance, il existe des contrats pour mars, juin, septembre et décembre. Chacun de ces contrats expire trimestriellement le dernier vendredi du mois d’expiration. Le jour de l’expiration, toute position ouverte détenue par les traders sera automatiquement clôturée et réglée, que ce soit en profit ou en perte.
Graphique des contrats à terme trimestriels BTC 1231. Source : Binance
Caractéristiques clés des contrats à terme sur le bitcoin
Le marché des contrats à terme vous permet d’effectuer des transactions dans le sens que vous souhaitez : long ou court. Être long (acheter) signifie anticiper une hausse du prix d’un actif, tandis qu’être court, c’est anticiper une dépréciation de la valeur d’un actif..
L’analyse est la même qu’avec le trading au comptant. Certains traders utilisent des indicateurs pour générer des signaux, tandis que d’autres se concentrent principalement sur l’action des prix. Le point clé est que les traders de contrats à terme utilisent l’effet de levier pour augmenter la taille de leur position et leur potentiel de profit, et cela comporte un problème très important : une transaction perdante peut être liquidée par la plateforme pour protéger les fonds qu’elle a prêtés au trader.
En d’autres termes, alors que votre transaction sur le marché au comptant ne peut pas être liquidée parce que vous possédez l’actif physique (bitcoin), votre transaction sur le marché à terme peut être liquidée si vos pertes atteignent un montant spécifique.
Le tableau ci-dessous met en évidence la différence entre le marché au comptant et le marché des contrats à terme sur le bitcoin.
Marché au comptant (spot)
- Les gains du trader augmentent proportionnellement aux gains de l’actif et diminuent proportionnellement à la baisse de l’actif.
- Le trader possède l’actif dans son portefeuille, donc il n’y a pas de crainte de liquidation.
- Les traders achètent l’actif pour le revendre plus tard à un prix plus élevé, ils ne peuvent donc bénéficier que des marchés haussiers.
- Le trader possède ce qu’il a, il n’y a donc pas d’appels de marge.
Marché des contrats à terme (futures)
- Les profits ou les pertes sont amplifiés par l’effet de levier que vous utilisez.
- Les contrats à terme sont purement spéculatifs. Le trader ne possède pas l’actif jusqu’à ce qu’il soit physiquement réglé à l’expiration (et si c’est le cas).
- Un trader peut effectuer des transactions dans les deux directions — long ou court — et bénéficier à la fois des marchés haussiers et baissiers.
- Le trader emprunte pour détenir une position, donc il peut recevoir un appel de marge si la transaction est perdante.
Les contrats d’options de bitcoin
Une autre méthode de participation sur le marché du bitcoin est via des contrats d’options. Un contrat d’option sur le bitcoin est un type de produit dérivé qui donne à l’opérateur le droit, mais non l’obligation, d’acheter ou de vendre du bitcoin à un prix spécifique dans un délai stipulé. Un contrat d’option diffère d’un contrat à terme dans la mesure où les traders ne sont pas obligés de régler les contrats d’option.
Il existe essentiellement deux types d’options : options d’achat et options de vente.
Une option d’achat est un contrat d’options qui donne à l’acheteur le droit, mais non l’obligation, d’acheter du bitcoin à un prix d’exercice convenu. Un trader achète une option d’achat s’il pense que le prix de l’actif va augmenter.
Une option de vente, en revanche, est un contrat qui donne à l’acheteur le droit, mais non l’obligation, de vendre du bitcoin à un prix d’exercice convenu. Un trader achète une option de vente s’il pense que le prix va baisser.
Sur des plateformes comme Binance, les options de bitcoin sont réglées en espèces à l’expiration, mais les traders peuvent exercer leurs options avant l’expiration.
Les seules exigences pour négocier des options sont les primes (le dépôt requis pour acheter le contrat). Contrairement aux contrats à terme, où vous avez besoin d’une marge suffisante pour maintenir votre position ouverte, un contrat d’options n’est résilié que lorsqu’il arrive à expiration ou lorsque le trader exerce son droit avant l’expiration. Le seul argent qui sera perdu est la prime placée sur le contrat.
La date d’expiration des contrats varie d’une plateforme à l’autre, mais varie généralement de 1 minute à 24 heures. N’oubliez pas que la valeur des contrats d’options est soumise à une dépréciation temporelle – à mesure qu’un contrat approche de l’expiration, sa valeur se rapproche de zéro.
Options de volume
Les contrats d’options de volume vous donnent une exposition à l’actif, mais plutôt que le prix, ce sont les changements de volume de trading qui sont pris en compte. Ici, vous essayez de prédire si le volume augmentera ou diminuera sur une période spécifique (expiration). Vous réalisez un profit lorsque le volume est supérieur à celui que vous avez acheté ou vendu l’option de volume, mais vous perdrez votre prime si le volume baisse avant l’expiration.
Méthodes pour le trading de bitcoin
Il existe deux méthodes principales pour analyser le marché du bitcoin : l’analyse fondamentale et l’analyse technique. Alors que l’analyse fondamentale est plus adaptée à l’investissement à long terme, l’analyse technique est principalement utilisée par les traders à court terme. Il y a également l’analyse de la saisonnalité — bien que moins souvent évoquée.
L’analyse fondamentale
L’analyse fondamentale prend en compte les facteurs externes qui influencent la valeur d’un actif. Les cryptomonnaies, y compris le bitcoin, sont très sensibles aux facteurs externes en raison de leur nature disruptive. Les pressions réglementaires de pays comme les États-Unis, la Chine et l’Union européenne ont toujours un effet considérable sur le prix des cryptomonnaies.
Les données du marché et les facteurs externes qui affectent les cryptomonnaies peuvent être trouvés sur des sites comme Reddit, X (anciennement Twitter), Telegram, ou Slack.
Les facteurs suivants sont à prendre en compte lors de l’analyse fondamentale :
- Les réglementations gouvernementales – si l’actif ne répond pas aux exigences réglementaires d’une juridiction donnée, cela aura un impact négatif sur sa croissance. Cependant, une position favorable du gouvernement est perçue comme un développement positif — par exemple, la législation du Salvador a fait du Bitcoin une monnaie légale.
- L’utilisabilité – la valeur d’une monnaie augmente lorsqu’elle a plus d’utilisateurs dans la vie réelle. Une utilisation accrue se traduit par une croissance de la valeur de l’actif.
- La couverture médiatique – les projets crypto prometteurs attirent généralement un grand nombre de followers sur les réseaux sociaux. Les projets en cours et les feuilles de route de l’actif en question font l’objet de longues discussions.
L’analyse de la saisonnalité
Ce type d’analyse part du principe comment le bitcoin se comporte différemment selon l’époque de l’année. Pour cela, les analystes prennent en compte la variation moyenne des prix du bitcoin chaque mois de l’année. Regardez le graphique ci-dessous – il prend en compte la variation moyenne en pourcentage du prix du Bitcoin chaque mois sur une période de trois ans, de 2015 à 2018.
Les données sont assez limitées pour en tirer une conclusion fiable. Mais à partir du graphique, vous pouvez voir que le bitcoin tend à mieux performer au cours du dernier trimestre de l’année et très mal au premier trimestre.
L’analyse technique
L’analyse technique utilise des indicateurs, des outils graphiques et l’action des prix pour prédire le prix futur d’un actif. Il s’agit d’utiliser les données historiques de prix et de volume pour prévoir comment le marché évoluera à l’avenir. Les analystes techniques, également appelés chartistes, croient que tout ce qui peut affecter le mouvement des prix est déjà reflété dans le graphique des prix et les données de volume.
Parmi les indicateurs courants pour l’analyse technique figurent le RSI, le stochastique, les moyennes mobiles et les indicateurs de dynamique (momentum) et de volume MACD. Nous en avons montré plusieurs dans la section du marché au comptant, mais nous en expliquerons certains dans la prochaine section.
Comment lire le graphique du cours du bitcoin
On lit un graphique du cours du Bitcoin de la même manière que n’importe quel autre graphique de prix. Comme pour les autres actifs, l’action des prix peut être présentée dans différents graphiques, mais les plus courants sont le graphique en ligne, le graphique en barres et les chandeliers japonais.
Le graphique en ligne est un graphique linéaire continu qui montre un point de prix — le plus souvent le prix de clôture. Le graphique en barres et le graphique des bougies japonaises montrent quatre points de prix — le prix à l’ouverture, le plus haut, le plus bas et celui de la clôture.
| Termes | Signification |
|---|---|
| Prix le plus haut | Le prix le plus élevé de la séance de trading. |
| Prix le plus bas | Le prix le plus bas de la séance de trading. |
| Prix de clôture | Le prix à la clôture de la journée ou de la séance de trading. |
Graphique en barres
Graphique des chandeliers japonaises
Lire l’action des prix
L’action des prix fait référence à l’historique des mouvements de prix présenté sur un graphique de prix. Elle est la base de l’analyse technique, et les chartistes purs s’y fient entièrement pour leur analyse. La clé pour comprendre l’action des prix est de savoir lire les vagues de prix et de les utiliser pour identifier les tendances de prix et les mouvements latéraux (action de prix en fourchette).
On distingue deux types de vagues de prix : les vagues d’impulsion et les vagues de correction (également appelées retracements). Les vagues impulsives sont plus grandes et se déplacent dans le sens de la tendance, tandis que les vagues correctives sont plus petites et se déplacent en sens inverse. Ainsi, dans une tendance haussière, vous verrez vous verrez des sommets et des creux plus élevés. Dans le graphique ci-dessous, notez les grandes remontées (vagues d’impulsion marquées par des flèches bleues) et les petites descentes (retracements ou corrections, marqués par des flèches noires).
Dans une tendance baissière, vous verrez des creux et des sommets plus bas. Dans le graphique ci-dessous, vous pouvez voir les grandes descentes (vagues d’impulsion indiquées par les flèches bleues) et les petites remontées (retracements marqués par des flèches noires).
Dans une action de prix en fourchette, les vagues sont presque de la même taille, de sorte que le prix évolue latéralement, comme sur le graphique ci-dessous.
Source : TradingView
Indicateurs utiles
Parmi les indicateurs que vous pouvez utiliser pour améliorer votre trading, on peut citer le RSI, le stochastique, le MACD et les moyennes mobiles.
L’indice de force relative (RSI)
Source : TradingView
Le RSI est un oscillateur qui montre les conditions extrêmes du marché. Une lecture de 70 et plus est considérée comme une situation de surachat, tandis qu’une lecture de 30 et moins est une situation de survente.
Les traders prennent souvent une position longue lorsque l’indicateur montre une condition de survente et une position courte lorsque l’indicateur montre un surachat. Cependant, ils le combinent généralement avec d’autres indicateurs et lisent également l’action des prix.
Stochastique
Source : TradingView
Tout comme le RSI, le stochastique mesure également les conditions extrêmes du marché. Lorsque le RSI est au-dessus de 80, il s’agit d’une situation de surachat, qui est considérée comme baissière, tandis que s’il est en-dessous de 20, il s’agit d’une situation de survente, qui est considérée comme haussière.
Moyenne mobile
Une moyenne mobile est un indicateur suiveur de tendance qui trace de manière continue la moyenne du prix sur un nombre défini de périodes, au fur et à mesure de sa progression. Il existe différents types d’indicateurs de moyenne mobile, mais la moyenne mobile simple (SMA) et la moyenne mobile exponentielle (EMA) sont les plus courantes.
Source : TradingView
Les graphiques ci-dessus et ci-dessous montrent une moyenne mobile sur 50 jours. Lorsque le prix reste au-dessus de la moyenne mobile la plupart du temps, il est probablement en tendance haussière, comme sur le graphique ci-dessus. Lorsqu’il est principalement en dessous de la moyenne mobile, il est probablement en tendance baissière, comme le montre le graphique ci-dessous.
Source : TradingView
Les différents styles de trading du bitcoin
Généralement, il y a quatre styles de trading : scalping, trading journalier, swing trading, et trading de position/tendance.
Scalping – Le scalping est une stratégie de trading qui consiste à effectuer plusieurs transactions en peu de temps. Chaque transaction peut durer de quelques secondes à quelques minutes. La plupart des scalpeurs utilisent des robots de trading en raison de la vitesse éclair nécessaire pour exécuter les ordres et du grand nombre de transactions que le scalping implique. Pour clarification, les robots de trading sont des algorithmes informatiques qui surveillent constamment le marché, exécutent et gèrent les transactions sans intervention humaine directe.
Il n’est pas conseillé aux débutants d’utiliser cette méthode.
Trading journalier – Cette approche vise à capturer les meilleurs mouvements de prix de la journée. Une transaction peut durer de quelques minutes à plusieurs heures, mais l’essentiel est qu’elle doit être clôturée le même jour.
Le trading journalier nécessite beaucoup de temps devant l’écran et peut être extrêmement stressant. Il ne convient peut-être pas à un trader qui a un emploi entre 9h et 17h.
Swing trading – Le swing trading est une méthode qui vise à capturer les oscillations de prix individuelles sur une période journalière. Les swing traders négocient dans une fourchette, achetant dans les creux et vendant lors des sommets. Ils suivent la direction du marché jusqu’à ce qu’un point de retournement soit atteint avant de sortir.
Le swing trading nécessite moins de temps devant l’écran et peut être pratiqué à temps partiel tout en gardant un emploi de 9h à 17h ou en dirigeant une entreprise.
Trading de tendance – Aussi connu sous le nom de trading de position, le trading de tendance est une approche à long terme. Les traders de position achètent souvent au début d’une tendance majeure et sortent de leurs positions lorsque la tendance s’inverse. Cette méthode requiert également moins de temps devant l’écran. Beaucoup la considèrent comme une forme d’investissement.
Autres choses que vous devez savoir
Voici plusieurs autres éléments que vous devez connaître sur le trading du bitcoin.
Types d’ordres de trading
Ce sont les types d’ordres courants que vous pouvez utiliser lors de la négociation de cryptos.
Ordre de marché – Un ordre de marché est un ordre de trading pour acheter ou vendre un actif au prix actuel du marché. Ce type d’ordre est surtout utile lors de transactions sur un marché stable. Il n’est pas conseillé de l’utiliser sur un marché volatil, comme le bitcoin, car le prix d’exécution peut être bien pire qu’au moment de la passation de l’ordre.
Ordre à cours limité – Un ordre à cours limité est un ordre d’achat ou de vente à un prix spécifié. L’ordre reste dans le carnet d’ordres jusqu’à ce que les prix atteignent le niveau spécifié et le déclenchent. Un ordre à cours limité est particulièrement utile lorsque vous souhaitez acheter à un niveau inférieur ou vendre à un niveau supérieur au prix du marché actuel.
Un ordre d’achat à cours limité est placé en-dessous du prix du marché actuel, tandis qu’un ordre de vente à cours limité est placé au-dessus du prix du marché actuel. Par exemple, si le bitcoin se négocie à 60 000 $ et qu’un trader pense qu’il y aura un repli qui pourrait atteindre 55 000 $, il peut fixer un ordre d’achat à cours limité à 55 100 $. Si le prix finit par revenir à ce niveau, son ordre sera déclenché.
Le problème avec un ordre à cours limité est que le marché peut ne pas revenir à votre niveau de prix spécifié avant de s’inverser, ce qui pourrait vous faire manquer le mouvement anticipé.
Taille de position ou contrat
La taille de la position ou du contrat est la quantité d’un actif qu’un trader est prêt à négocier. Il ne s’agit pas simplement de choisir un montant et d’appuyer sur le bouton d’achat ou de vente. Choisir la bonne taille de position pour votre capital de trading nécessite des compétences et une bonne connaissance de vos paramètres de gestion des risques et de l’argent.
La taille de la position en bitcoin est calculée comme suit :
Taille de la position = Taille du compte x pourcentage de risque par transaction x taille du stop loss
Où :
Taille du compte = solde des fonds propres
Pourcentage de risque par transaction = le montant que vous êtes prêt à risquer sur la transaction
Stop loss = point d’invalidation
Par exemple, disons que vous avez une taille de compte de 10 000 $ et que votre politique de gestion de l’argent est de ne risquer que 2 % de la taille de votre compte. Cela signifie que vous êtes prêt à risquer au maximum 200 $ sur une seule transaction.
Supposons qu’après votre analyse, vous avez décidé de placer votre stop loss à 5 % de votre point d’entrée. En utilisant la formule ci-dessus, la taille de votre position sera calculée comme suit :
Taille de position = 10 000 $ x 0,02 / 0,05
Taille de position = 4 000 $
Cela signifie que vous devez négocier 4 000 $ pour ne risquer que 200 $ (2 % de la taille de votre compte) avec un stop loss de 5 %. Une stratégie de taille de position appropriée vous assurera de maintenir votre compte en cas de série de pertes.
Trading avec effet de levier
Le trading à effet de levier signifie négocier une grande position avec un investissement initial plus petit. L’effet de levier vous aide à obtenir une exposition plus importante à un actif, sans avoir à déposer la valeur nominale de l’actif sous-jacent.
C’est un excellent moyen de maximiser les profits. Cependant, l’effet de levier doit être utilisé avec prudence, car de petites variations de prix peuvent vous faire perdre plus d’argent.
Les termes courants du trading de bitcoin
| Termes | Signification |
|---|---|
| Bull / taureau | Un bull est un trader qui pense que le prix du bitcoin va augmenter. |
| Bear / ours | Un bear est un trader qui pense que le prix du Bitcoin va baisser. |
| ATH | All-time-high (au plus haut historique) |
| ATL | All-time-low (au plus bas historique) |
| Trading d’arbitrage | Acheter sur une bourse et vendre sur une autre pour tirer profit de la différence de prix du bitcoin d’une bourse à l’autre |
| HODL | Hold on for dear life (garder pour la vie) |
| FOMO | Fear Of Missing Out (peur de manquer quelque chose) |
| FUD | Fear, Uncertainty, and Doubt (peurs, incertitudes et doutes) |
Comment débuter votre parcours dans le trading de bitcoin
Pour avoir une chance de réussir dans votre parcours de trading de bitcoin, vous devez faire ce qui suit :
Avoir un plan et une stratégie de trading – avoir un excellent plan est la première étape pour une expérience de trading de bitcoin réussie. Vous devez décider du type de stratégie que vous allez utiliser, de la fréquence à laquelle vous allez faire du trading, et de votre approche de gestion des risques.
Ouvrir un compte avec la bonne plateforme – De nombreuses plateformes proposent des frais compétitifs. Mais avant de vous inscrire sur une quelconque plateforme, vérifiez leurs exigences et consultez également des avis en ligne à leur sujet. De cette manière, vous pouvez choisir une plateforme fiable qui correspond à vos besoins.
Commencer petit – Vous avez lu et regardé des tonnes de ressources, mais cela ne signifie pas que vos premières transactions seront couronnées de succès. Pour réduire votre risque, commencez petit et grandissez progressivement. Dans le monde du trading, la pratique permet de se perfectionner. Il est préférable de s’exercer au trading fictif avec un compte démo ou de commencer avec un petit dépôt jusqu’à ce que vous maîtrisiez l’art.
Évitez ces erreurs courantes des traders de bitcoin
- Faire du trading par avidité ou par peur.
- Ne pas suivre vos plans de trading.
- Faire du trading par vengeance.
- Risquer de plus que ce que vous pouvez vous permettre de perdre.
Conclusion
Le trading de bitcoin peut être amusant si vous savez ce que vous faites. La forte volatilité du bitcoin offre de grandes opportunités pour gagner de l’argent, mais elle peut aussi être très risquée si vous vous trouvez du mauvais côté du marché. La clé pour réussir dans le trading de bitcoin est de comprendre votre personnalité et votre style de trading, puis de concevoir le plan qui vous convient le mieux. Vous pouvez découvrir que le HODL pourrait être votre meilleure approche.
