| Tradotto da , | Aggiornato: Dicembre 3, 2024Anche se i broker Forex possono rientrare in diverse categorie a seconda di come gestiscono gli ordini, alcuni trader preferiscono fare trading con i cosiddetti market maker (broker con dealing desk) perché tendono a offrire esecuzioni rapide degli ordini, spread fissi e prezzi competitivi. Se sei curioso di conoscere i migliori market maker nel settore Forex, ti suggeriamo di dare un’occhiata alle 10 società che abbiamo esaminato di seguito. Tutti i broker che abbiamo recensito sono regolamentati da autorità di primo livello e garantiscono condizioni di trading sicure ed eque per tutti i loro clienti. Mentre alcuni dei broker che abbiamo trattato di seguito offrono solo il modello di trading market maker, altri hanno adottato opzioni di conto multiple che offrono varianti diverse per il trading.
AvaTradeIl 76% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro
CMC MarketsIl 71% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro
eToro51% dei conti degli investitori al dettaglio perdono denaro
City IndexIl 69% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro
Plus500L'82% dei conti degli investitori retail perde denaro
FXCMIl 70% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro
Saxo BankIl 65% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro
IGIl 70% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro
XTBL'80% dei conti degli investitori retail perde denaro
XM Group72,82% dei conti degli investitori al dettaglio perdono denaro10 migliori broker Forex che utilizzano il modello di esecuzione market-maker
- 1. IG
Non solo IG è uno dei broker Forex più antichi a cui puoi affidarti, ma è anche uno dei migliori market maker, offrendo alcuni dei prezzi più competitivi per il trading sulle coppie di valute. IG quota i propri prezzi bid/ask basandosi su più fonti affidabili, tra cui fornitori di liquidità che garantiscono prezzi migliori e costi di trading inferiori. Come membro di IG, potrai aprire un conto standard che gestirà gli ordini tramite dealing desk interno del broker, con spread bassi sulle principali valute che partono tipicamente da 0,6 pip. Nel frattempo, i tuoi ordini non incorreranno in commissioni, favorendo operazioni sul Forex a costi molto bassi.
I CFD sono strumenti complessi. Il 70% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro quando fa trading di CFD con questo fornitore di investimenti. Puoi perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. Assicurati di comprendere come funziona questo prodotto e se puoi permetterti di prendere l'alto rischio di perdere denaro. - 2. Saxo Bank
SAXO è uno dei più grandi broker CFD a cui puoi unirti che offre CFD su Forex, titoli azionari, obbligazioni e altri asset. SAXO è un market maker che quota i propri prezzi bid/ask ed è anche uno dei principali fornitori di liquidità per altri partecipanti al mercato finanziario, compresi i broker Forex più piccoli. Ciò garantisce l’integrità di SAXO, confermando che i trader riceveranno prezzi competitivi e ordini veloci che saranno eseguiti nel dealing desk di SAXO. Per rimanere competitivo, questo market maker offre spread fissi sulle principali coppie di valute Forex che partono da 0,6 pip.
I CFD sono strumenti complessi e comportano un alto rischio di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. Il 65% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro quando fa trading di CFD con questo fornitore. Dovresti considerare se comprendi come funzionano i CFD, il Forex o qualsiasi altro prodotto e se puoi permetterti di prendere l'alto rischio di perdere i tuoi soldi. - 3. CMC Markets
Se ti unisci a CMC Markets, avrai la possibilità di fare trading su oltre 330 coppie di valute sulle piattaforme di spread betting e CFD di alta qualità del broker. CMC Markets eseguirà i tuoi ordini direttamente nel proprio dealing desk, garantendo esecuzioni estremamente rapide. Questo market maker quota i propri prezzi bid/ask, assicurandosi di offrire ai propri clienti quotazioni altamente competitive confrontando i prezzi di otto principali banche. Coloro che decidono di fare trading su coppie Forex con CMC Markets potranno approfittare di spread estremamente bassi, spesso a partire da 0,5 pip sulle principali coppie di valute come EUR/USD. Grazie a una velocità media di esecuzione di 0,0045 secondi, CMC Markets garantisce uno slippage minimo.
Lo spread betting e i CFD sono strumenti complessi e comportano un alto rischio di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. Il 71% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro quando fa trading di CFD e/o spread betting con questo fornitore. Dovresti considerare se comprendi come funzionano i CFD e lo spread betting, e se puoi permetterti di assumere l'alto rischio di perdere i tuoi soldi. - 4. XTB
I trader sul Forex che cercano i migliori market maker a basso costo e rapidi possono rivolgersi a XTB. Questo broker utilizza il proprio dealing desk interno per eseguire gli ordini dei clienti a una velocità fulminea. Il broker determina i propri prezzi bid/ask, basando le quotazioni su importanti fornitori di liquidità. In questo modo, XTB garantisce prezzi equi ed estremamente competitivi su numerose coppie Forex maggiori, minori ed esotiche. Grazie a zero commissioni e spread che partono da 0,1 pip, XTB è sicuramente un market maker che può offrirti un’esperienza Forex di alta qualità.
I CFD sono strumenti complessi e comportano un alto rischio di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. L'80% dei conti degli investitori retail perde denaro quando negozia CFD con questo fornitore. Dovresti considerare se comprendi come funzionano i CFD e se puoi permetterti di prendere l'alto rischio di perdere i tuoi soldi. - 5. AvaTrade
AvaTrade è un broker Forex affidabile che ha implementato il modello market maker, insieme a dealing desk per eseguire gli ordini dei clienti di AvaTrade. Come market maker, questo broker si impegna a offrire gli spread più competitivi su numerose coppie di valute maggiori, minori ed esotiche. AvaTrade ottiene i prezzi da più fornitori di dati di mercato di terze parti, con un aggiustamento automatico allo spread applicato prima che i prezzi finali di AvaTrade vengano formati. Se decidi di fare trading su coppie di valute con AvaTrade, avrai la possibilità di fare trading sulle principali coppie Forex con uno spread stretto fino a 0,6. Nel frattempo, dato che una piccola commissione è incorporata nello spread, i trader non saranno addebitati di commissioni aggiuntive sui loro ordini Forex.
I CFD sono strumenti complessi e comportano un alto rischio di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. Il 76% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro quando negozia CFD con questo fornitore. Dovresti considerare se comprendi come funzionano i CFD e se puoi permetterti di prendere l'alto rischio di perdere i tuoi soldi. - 6. eToro
Un altro marchio affidabile nella nostra lista dei migliori market maker è eToro, il quale gestisce il proprio dealing desk. Come market maker, eToro determina i prezzi bid/ask delle coppie di valute disponibili per il trading. Per gestire i tuoi ordini attraverso il proprio dealing desk, eToro trarrà profitto dallo spread che verrà applicato al prezzo dell’operazione. Al fine di determinare i prezzi di acquisto/vendita, eToro si basa su una vasta gamma di fonti di riferimento di terze parti indipendenti così come su fornitori di dati di mercato finanziari indipendenti. Ai clienti di eToro non vengono addebitate commissioni aggiuntive sulle operazioni di trading. Inoltre, tali clienti potranno fare trading sulle principali coppie di valute con uno spread che parte da 1,0 pip.
I CFD sono strumenti complessi e comportano un alto rischio di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. Il 51% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro quando negozia CFD con questo fornitore. Dovresti considerare se comprendi come funzionano i CFD e se puoi permetterti di prendere l'alto rischio di perdere i tuoi soldi. - 7. Plus500
I trader sul Forex che cercano il miglior broker con dealing desk possono unirsi a Plus500, uno dei marchi leader nella scena del trading, il quale offre CFD su Forex, ETF, materie prime e altri asset. Dato che Plus500 è un market maker, quota i propri prezzi bid/ask, basandosi su diversi fornitori di dati finanziari indipendenti per comporre prezzi competitivi e spread bassi su varie coppie di valute maggiori, minori ed esotiche. Tutte le operazioni saranno elaborate sulla piattaforma di trading interna di Plus500, assicurando che tali operazioni vengano eseguite il più rapidamente possibile per ridurre al minimo lo slippage. I membri di Plus500 potranno fare trading sul Forex con zero commissioni e spread che si aggirano intorno a 1,2 pip per le principali coppie di valute come EUR/USD.
I CFD sono strumenti complessi e comportano un alto rischio di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. L'82% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro quando fa trading di CFD con questo fornitore. Dovresti considerare se comprendi come funzionano i CFD e se puoi permetterti di prendere l'alto rischio di perdere i tuoi soldi. - 8. City Index
City Index ha iniziato a offrire i suoi servizi finanziari nel lontano 1983 ed è attualmente uno dei leader nel trading su Forex e CFD. Il marchio agisce come market maker per l’intera gamma di mercati di trading offerti ai clienti di City Index. Ciò significa che i prezzi bid e ask per le coppie di valute sono determinati dal broker, con tutti gli ordini eseguiti internamente alla massima velocità possibile. Per offrire ai trader un grande valore per il loro trading sul Forex, City Index offre prezzi competitivi, con spread sulle principali valute a partire da soli 0,5 pip. Il broker è orgoglioso di eseguire il 100% degli ordini limite al prezzo richiesto dai trader o addirittura a un prezzo migliore.
I CFD sono strumenti complessi e comportano un alto rischio di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. Il 69% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro quando fa trading di CFD con questo fornitore. Dovresti considerare se comprendi come funzionano i CFD e se puoi permetterti di prendere l'alto rischio di perdere i tuoi soldi. - 9. FXCM
FXCM è un broker market maker con una vasta esperienza sul mercato finanziario, avendo iniziato nel 1999 a New York. I trader sul Forex possono fidarsi completamente del marchio dato che offre alcuni dei migliori costi di trading, insieme a ordini completamente elaborati sulla piattaforma interna di FXCM. Fare trading sulle principali coppie di valute con FXCM ti permetterà di operare con ticker come la coppia EUR/USD con uno spread medio di 0,7 pip, senza commissioni applicate alle operazioni. Cercando di offrire esecuzioni di ordini rapide, FXCM ha raggiunto uno slippage zero o positivo sull’87% degli ordini eseguiti nel 2023.
I CFD sono strumenti complessi e comportano un alto rischio di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. Il 70% dei conti degli investitori al dettaglio perde denaro quando fa trading di CFD con questo fornitore. Dovresti considerare se comprendi come funzionano i CFD e se puoi permetterti di prendere l'alto rischio di perdere i tuoi soldi. - 10. XM Group
XM è un broker Forex ben regolamentato e affidabile che si sforza di soddisfare le preferenze di vari tipi di trader. Il broker offre ai suoi clienti tre tipi principali di account: Micro, Standard e XM Zero. Gli account Micro e Standard hanno adottato un modello di market maker, fatto che significa che il broker prenderà la posizione opposta delle operazioni dei suoi clienti, eseguendo ordini attraverso il proprio dealing desk. Gli account Micro e Standard offrono spread competitivi a partire da soli 0,6 pip, senza commissioni aggiuntive applicate alle operazioni. Nel frattempo, l’account XM Zero ha incorporato un modello di trading ECN, che consente ai trader di operare con volumi di trading maggiori, spread più stretti e prezzi complessivamente migliori. Nonostante ciò, i trader meno esperti e che non possiedono il capitale per operazioni più grandi potrebbero trovarsi meglio a fare trading con uno degli account market maker di XM.
Avviso di rischio: i CFD sono strumenti complessi e comportano un alto rischio di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. Il 72,82% dei conti degli investitori retail perde denaro quando negozia CFD con questo fornitore. Dovresti considerare se comprendi come funzionano i CFD e se puoi permetterti di prendere l'alto rischio di perdere i tuoi soldi.
Confronto completo dei 10 migliori broker Forex market maker
| Broker Forex | Deposito minimo | Protezione del saldo negativo | Piattaforme di trading | Commissione | Spread fissi | Spread Minimo | Velocità media di esecuzione | Valutazione Trust Pilot |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1. AvaTrade | 100 $ | Sì (trader retail europei e australiani) | MetaTrader4, MetaTrader5, WebTrader, AvaTradeGO, AvaSocial | 0 $ | Sì | Da 0,9 pips (retail), 0,6 pips (pro) | 30ms | 4,4 ⭐ |
| 2. CMC Markets | 0 $ | Sì (trader retail EU) | Next Generation di CMC Markets, MetaTrader 4 | 2,50 $ per lotto | Sì | Da 0,0 pip (UK), 0,3 pip (SG, AU), 0,2 pip (IE) | 3 ms | 4,2 ⭐ |
| 3. eToro | 10 $ | Sì (trader retail) | eToro Investing, eToro App, TradingView, eToro CopyTrader | 0 $ | Sì, spread variabili anche disponibili | 1 pip | < 1000 ms | 4,2 ⭐ |
| 4. City Index | 0 $ | MT4, WebTrader, App di Trading, TradingView | 0 $ | Sì, spread variabili disponibili | Da 0,3 pips (UK), 0,5 pips (AU) | 50 ms | 4,2 ⭐ | |
| 5. Plus500 | 100 $ | Sì | Piattaforme brevettate desktop e mobile | 0 $ | Sì, spread variabili disponibili per mercati selezionati | 0,8 pip | Non specificato | 4,1 ⭐ |
| 6. FXCM | 50 $ | Dipende dalla regione (N/D negli EAU) | MetaTrader 4, TradingView Pro, Trading Station | 0 $ | No | Da 0,0 pips | 19 ms | 3,9 ⭐ |
| 7. Saxo Bank | 0 € Classic200.000 € + Platinum 1.000.000 € + VIP | Sì (UE, UK e regioni MENA) | SaxoTraderGO, SaxoTraderPRO, TradingView | 3 $ per lotto | Sì, per selezionati CFD su indici | 0,9 pips (Classic), 0,8 (Platinum), 0,7 pips (VIP) | 15 ms | 3,8 ⭐ |
| 8. IG | 50 $ | Sì (per conti a rischio limitato) | MT4, L2 Dealer, ProRealTime, Software brevettato IG | 0 $ | No | 0,6 pip trading CFD; 0,165 pip trading DMA | 10 ms | 3,7 ⭐ |
| 9. XTB | 0 $ | Sì (EU, Regno Unito e MENA) | xStation 5, xStation Mobile | 0 $ | Sì, spread variabili disponibili | Da 0,1 pip (conto Pro), 0,5 pip (conto Standard) | < 440 ms | 3,7 ⭐ |
| 10. XM Group | 5 $ | Sì, per i clienti retail | MetaTrader 4 e 5, MetaTrader 4 e 5 Mobile, MT4 WebTrader, MT5 WebTrader, MT4 Multiterminal | 0 $ su conti Ultra Low Micro e Ultra Low Standard; 3,50 $ per lato su conto XM Zero | No | Da 0,0 pips (conto Zero), 0,6 pips (conti Standard e Micro) | <1000 ms | 2,9 ⭐ |
Migliori broker Forex market maker classificati per punteggio su Trustpilot
| Broker Forex | Recensioni Trustpilot | |
|---|---|---|
| 1. AvaTrade | 8.855 | 4,4 ⭐ |
| 2. CMC Markets | 2.090 | 4,2 ⭐ |
| 3. eToro | 25.095 | 4,2 ⭐ |
| 4. City Index | 334 | 4,2 ⭐ |
| 5. Plus500 | 14.038 | 4,1 ⭐ |
| 6. FXCM | 548 | 3,9 ⭐ |
| 7. Saxo Bank | 6.484 | 3,8 ⭐ |
| 8. IG | 7.200 | 3,7 ⭐ |
| 9. XTB | 1.311 | 3,7 ⭐ |
| 10. XM Group | 956 | 2,9 ⭐ |
Come funzionano i broker Forex market maker
I market maker possono essere descritti come un intermediario tra il settore interbancario e i clienti, con i market maker che eseguono ordini per conto dei loro clienti. Per fare ciò, i broker con desk dealing acquistano grandi posizioni dai fornitori di liquidità e poi le vendono ai trader in ordini a pacchetto che possono essere soddisfatti da titolari di conti più piccoli.
Il modello del market maker può essere visto come la creazione di un nuovo mercato a partire dal mercato più grande già esistente. Per eseguire gli ordini, i market maker prendono l’altro lato della transazione, con l’intero processo gestito dalla sezione dealing desk del broker. Questo modello di gestione degli ordini garantisce esecuzioni più rapide e spread fissi, rendendolo estremamente popolare tra molti trader sul Forex.
Sebbene non tutti i trader amino fare trading con i market maker, molti trader al dettaglio sul Forex non hanno i fondi per scambiare coppie di valute direttamente sul mercato interbancario, dato che richiede un’elevata liquidità. In tali casi, i market maker offrono un mercato di trading interno che si rivolge a conti più piccoli, con spread fissi, quotazioni singole di prezzo e nessuna commissione, offrendo tariffe piuttosto competitive.
Differenze tra broker Forex market maker, STP ed ECN
Potresti non essere del tutto sicuro se il market maker sia il formato di trading giusto per i tuoi ordini sul Forex. Per questo motivo è importante familiarizzare con gli altri modelli di trading che potresti incontrare mentre cerchi diverse opzioni di broker online. Oltre ai market maker, i broker possono anche adottare un modello STP (straight-through processing) o un modello ECN (electronic communications network).
Mentre i market maker utilizzano un modello di dealing desk interno per elaborare gli ordini e creare un nuovo mercato, i broker STP offrono ai trader un accesso diretto al mercato interbancario. Per questo motivo, i broker STP sono anche conosciuti come broker di accesso diretto al mercato (DMA, dall’inglese direct market access). Nel caso del trading sul Forex con broker STP, la quotazione delle operazioni così come l’esecuzione sono gestite dai fornitori di liquidità. Tipicamente, il modello di trading STP è più adatto per trader professionisti che hanno l’esperienza e il capitale per fare trading in volumi più grandi direttamente scambiati sul mercato Forex interbancario.
Similmente ai broker STP, i broker ECN elaborano gli ordini dei clienti direttamente sul mercato interbancario. La differenza è che i broker ECN non necessariamente collegano le operazioni ai fornitori di liquidità. Invece, possono trasferire gli ordini ad altri partecipanti sul mercato FX, come altri broker che possono assumere tali operazioni. In un certo senso, si potrebbe concludere che tutti i broker ECN sono broker STP in quanto eseguono ordini sul mercato interbancario. Nonostante ciò, non tutti i broker STP sono broker ECN dato che questi ultimi possono eseguire ordini con l’aiuto di altri operatori del mercato.
Confronto tra market maker e broker STP/ECN
| Market maker | Broker STP/ECN |
|---|---|
| Gli ordini vengono elaborati internamente | Gli ordini vengono elaborati sul mercato interbancario |
| Offrono spread fissi | Offrono spread variabili |
| Ai trader vengono offerte quotazioni singole | Ai trader vengono offerte quotazioni multiple |
| Adatto a trader con conti più piccoli | Richiede un capitale di trading maggiore |
| Nessuna commissione addebitata | Addebitano commissioni sia per gli ordini di entrata che di uscita |
Vantaggi dell’utilizzo di broker Forex market-maker
Dato che i diversi trader hanno varie esigenze per le loro esperienze di trading sul Forex, nessun modello di trading può adattarsi alle preferenze di ogni investitore. Detto ciò, il sistema di trading market-maker ha diversi vantaggi che molti trader potrebbero apprezzare. Come già menzionato sopra, i modelli di trading STP/ECN sono principalmente adatti per i trader che possono permettersi di fare trading in volumi più elevati direttamente sul mercato interbancario. Se non possiedi i fondi per effettuare operazioni più grandi e rischiose, ti suggeriamo i broker market maker. Dato che acquistano ordini di grandi dimensioni, possono poi creare un mercato interno che offre dimensioni di trading più piccole adatte ai trader a basso volume.
Fare trading con broker con dealing desk garantisce spread fissi e una singola quotazione di prezzo per ogni coppia di valute scelta per fare trading. Questo può essere considerato un vantaggio rispetto ai prezzi costantemente fluttuanti offerti ai trader che hanno scelto di fare trading con broker STP e ECN. Per quanto riguarda i prezzi, i trader possono anche apprezzare il fatto di fare trading su coppie di valute con spread fissi e senza commissioni sugli ordini. Questo può garantire un prezzo di trading vantaggioso che potrebbe facilmente aumentare quando si fa trading sul mercato interbancario altamente liquido.
Fare trading con un market maker può anche offrire un’esecuzione più veloce delle operazioni, perché tali operazioni vengono gestite dal software del desk di trading interno del broker. Nel frattempo, con i broker STP/ECN che eseguono ordini nel mercato interbancario, gli ordini potrebbero impiegare più tempo per essere eseguiti.
Problemi potenziali legati a fare trading con broker market maker
Anche se i market maker possono sembrare un’opzione di trading adatta per alcuni trader, specialmente se non hanno il capitale per piazzare ordini più grandi con broker STP/ECN, ci sono alcuni fattori da considerare prima di scegliere di fare trading sul Forex con un market maker.
Come accennato in precedenza, i market maker soddisfano gli ordini assumendo il lato opposto dell’operazione. Questo può chiaramente creare un conflitto di interessi perché il broker essenzialmente farà trading contro i propri clienti. Inoltre, anche se verrà presentata una singola quotazione di prezzo, si potrebbe finire con un prezzo bid/ask peggiore di quello offerto dai broker ECN o STP.
Offrire un prezzo bid/ask peggiore potrebbe non essere intenzionale ma dovuto alla slippage che può verificarsi mentre vengono rilasciate notizie chiave riguardanti il mercato dei cambi valutari. I market maker possono anche mettere in pausa i loro sistemi di piazzamento ordini quando c’è un’elevata volatilità sul mercato.
Anche se i broker dealing desk offrono spread fissi e nessuna commissione, i trader possono spesso ottenere un prezzo di trading migliore con i broker STP/ECN perché i loro spread variabili possono spesso essere molto più stretti, a volte a partire da 0 pip. Anche quando viene applicata una commissione sia sul punto di entrata che di uscita dell’operazione, uno spread più basso può garantire un prezzo migliore per le operazioni di trading. Va inoltre notato che i market maker tendono a offrire prezzi delle valute significativamente più lontani dalle quotazioni annunciate da altri broker.